Permalink
2014/2015 KAN-CMATV1054U Matematisk Finansiering 2
| English Title | |
| Mathematical Finance 2 |
Kursusinformation |
|
| Sprog | Dansk |
| Kursets ECTS | 7,5 ECTS |
| Type | Valgfag |
| Niveau | Kandidat |
| Varighed | Et quarter |
| Placering | Andet quarter |
| Tidspunkt | Skemaet bliver offentliggjort på calendar.cbs.dk |
| Studienævn |
Studienævnet for HA/cand.merc. i erhvervsøkonomi og matematik,
MSc
|
| Kursusansvarlig | |
|
|
| Primære fagområder | |
|
|
| Sidst opdateret den 09-04-2014 | |
| Læringsmål | ||||||||||||||||||||
| Kursets formål er at give de studerende en basal indføring i matematisk finansiering i kontinuert tid. Dette indebærer en introduktion til stokastiske differentialligninger og Ito-calculus, som er det basale værktøj bag såvel Black-Scholes modellen som almindeligt brugte rentestrukturmodeller, f.eks. Vasicek-modellen. Deltagerne skal gennem kursets forelæsninger og opgaver opnå fortrolighed med modellerne og deres anvendelse til prisfastsættelse af finansielle instrumenter og til risikomåling og -styring. | ||||||||||||||||||||
| Forudsætninger for at deltage i kurset | ||||||||||||||||||||
| Faget er rettet mod studerende på CM(mat.)-overbygningen som et introducerende overbygningsfag. Faget kan følges af studerende, som er i besiddelse af de nødvendige forudsætninger. Der tages udgangspunkt i kendskab til de begrebsdannelser, metoder og modeller, som er behandlet i faget Matematisk Finansiering 1. | ||||||||||||||||||||
| Prøve/delprøver | ||||||||||||||||||||
|
||||||||||||||||||||
| Kursets indhold, forløb og pædagogik | ||||||||||||||||||||
|
Faget indeholder: · Stokastiske differentialligninger som en model for usikkerhed i kontinuert tid · Lognormalfordelingen og dens egenskaber · Itos lemma · Prisfastsættelse af optioner, futures og andre derivater i kontinuert tid: Black-Scholes modellen og udvidelser · Den fundamentale partielle differentialligning til prisfastsættelse af finansielle fordringer · Rentestrukturmodeller (Vasicek, CIR, Hull-White, Ho-Lee) · Prisfastsættelse af optioner på obligationer og renteoptioner som f.eks. caps og swaptions |
||||||||||||||||||||
| Undervisningsformer | ||||||||||||||||||||
| Undervisningen består af forelæsninger | ||||||||||||||||||||
| Yderligere oplysninger | ||||||||||||||||||||
|
Ændringer i skema kan forekomme
|
||||||||||||||||||||
| Foreløbig litteratur | ||||||||||||||||||||
|
Robert McDonald: Derivatives Markets. 3. Udgave, 2013. (Pearson International Edition, paperback). Bjarne Astrup Jensen: Supplerende undervisningsnoter og –plancher samt opgaver. |
||||||||||||||||||||