• Demonstrere viden omkring begreber, modeller, metoder og værktøjer indenfor økonometri svarende til kursets pensum
• Evaluere et empirisk studie, som en anden har udarbejdet
• Læse og forstå output fra SAS programmet
• Kunne gennemføre en rimelig simpel økonometrisk analyse i praksis. Dette indebærer, at:
• a) identificere problemet og formulere analysens formål samt redegøre for problemets teoretiske baggrund
• b) formulere den teoretiske baggrund for problemsløsningen
• c) specificere en egnet økonometrisk model – inkl. forudsætninger
• d) estimere modellen med en egnet estimationsmetode
• e) diskutere og løse relevante problemer undervejs i analysen (f.eks. heteroskedasticitet)
• f) teste hypoteser – både simple og sammensatte
• g) anvende modellen til det formål, den er udarbejdet til
• h) rapportere analysens resultater både hvis aftageren er økonometriker, og hvis han/hun ikke er det (f.eks en CEO) og konkludere på basis af analysen

Klarer familie-ejede virksomheder sig bedre end andre virksomheder? Er det et problem at aktiers risiko – deres beta – ofte findes på basis af historiske data? Hvordan kan man bestemme en virksomheds skalaafkast? Hvordan estimeres en efterspørgsels priselasticitet?

Kursets primære formål er at forsøge at besvare spørgsmål af same type som dem, der nævnes ovenfor, ved at introducere en vifte af modeller, metoder og værktøjer indenfor økonometri. Kurset er anvendelsesorienteret.

Kurset vil i høj grad fokusere på de mange muligheder som regressionsmodellen tilbyder. Der vil blive lagt vægt på de forskellige forhold, man som praktiker skal være opmærksom på, når man arbejder med forskellige typer af økonomiske data: tværsnits data, hvor alle observationer stammer fra samme tidsperiode og tidsrækker, hvor observationerne stammer fra mange forskellige tidsperioder. Det er vigtigt, at de studerende bliver fortrolige med modellernes fortolkninger og hermed i sidste ende deres anvendelsesmuligheder. Et andet vigtigt område er, kombinationen af en kvantitativ analyse med mere kvalitative aspekter, noget som virkelig er en styrke ved regressionsmodeller anvendt indenfor økonomi. Endnu et forhold, man altid er nødt til at overveje i forbindelse med brug af regressionsmodellen, er modellens implicitte kausalitetsbudskab. Er det f.eks. aktiemarkederne, der påvirker real-økonomien – eller er det real-økonomien, der påvirker aktiemarkederne? Et tvivlsomt kausalitetspostulat har alvorlige konsekvenser for hele analysens troværdighed. Denne diskussion leder til, at man i visse situationer er nødt til at revidere sin estimationsmetode. Endelig vil kurset også diskutere økonomiske forudsigelsesmodeller.

Wooldridge, JM (2009): “Introductory Econometrics. A Modern Approach”, 4. udgave, South Western Cengage Learning

Lærebogen suppleres evt. med nogle videnskabelige artikler, der er relevante i forhold til kursets eksempler. F.eks fra gæsteforelæseres forskning.